Ціновий захист TP/SL — це функція, яка захищає трейдерів від екстремальних ринкових умов і зменшує ризик ініціювання ордерів тейк-профіт / стоп-лос (TP/SL) за непередбаченими цінами в періоди високої нестабільності ринку.
Ціновий захист TP/SL спеціально розроблений для налаштування TP/SL з використанням ціни останньої угоди (LTP) як тригерної довідкової ціни на безстрокові та ф’ючерсні контракти. Налаштування цінового захисту не застосовуватимуться до ордерів TP/SL, які використовують ціну маркування або індексну ціну як тригерну довідкову ціну. На ордери, розміщені через API, функція цінового захисту не впливає.
Основні переваги захисту TP/SL
- Захист від екстремальної нестабільності. Ціновий захист може запобігти передчасному виконанню ордерів у періоди високої нестабільності.
- Контроль за виконанням ордерів. Ордери можуть бути виконані ближче до ринкової консенсусної ціни, а не під впливом короткострокових стрибків або падінь.
Як працює ціновий захист TP/SL?
У системі цінового захисту TP/SL спред позначає різницю між ціною маркування та ціною останньої угоди (LTP) і представлений такою формулою:
Спред = абс(ціна останньої угоди - ціна маркування) / ціна маркування x 100% (округлено до 2 знаків після коми)
Кожна торгова пара має відповідний поріг цінового захисту. Користувачі можуть вирішити, чи вмикати функцію цінового захисту для вибраних чи всіх торгових пар.
Після увімкнення функції цінового захисту вона запобігає ініціюванню TP/SL, навіть якщо LTP досягає тригерної ціни, якщо спред виходить за межі порогу захисту, доки спред не повернеться в межі порогу захисту.
Приклад
Припустимо, що поточний BTCUSDT торгується на рівні 46 500 USDT. Трейдер A розміщує лімітний ордер на купівлю на рівні 45 500 USDT і встановлює ордер стоп-лос (SL), який буде ініційовано, коли ціна останньої угоди досягне 43 000 USDT.
Коли LTP для BTCUSDT досягає 45 500 USDT, виконується лімітний ордер на купівлю. Після цього ринок переживає період надзвичайної нестабільності, створюючи значну різницю між ціною маркування (45 500 USDT) і LTP (43 000 USDT), зі спредом приблизно -5,4%.
Без цінового захисту TP/SL ордер SL було б ініційовано на рівні 43 000 USDT, утрачаючи можливості отримати вигоду від потенційного відскоку ціни. Однак, якщо ціновий захист TP/SL активовано та якщо припустити, що поріг цінового захисту для BTCUSDT становить ±5 %, ордер SL трейдера A буде заблоковано від передчасного ініціювання, оскільки в цьому випадку спред (-5,4 %) перевищує поріг захисту. Ордери SL трейдера A залишаться в книзі ордерів і будуть виконані після того, як спред повернеться до порогового значення захисту та буде досягнуто цінового тригера.
Ризик
Ціновий захист — це цінний інструмент у різних торгових сценаріях, але його ефективність залежить від цілей трейдера, стратегії та ринкових умов.
На швидкоплинних ринках, які відзначаються справжніми змінами цін, застосування цінового захисту може перешкоджати виконанню ордерів, потенційно спричиняючи втраті можливостей для отримання прибутку або перешкоджаючи виходу з управління ризиками, якщо ціна не повертається до тригерної ціни.
Складність, створена цим інструментом, вимагає додаткового рівня ухвалення рішень у процесі торгівлі, для чого потрібен ретельний розгляд того, коли його впровадження є вигідним, а коли він може стати перешкодою.
Хоча ціновий захист може забезпечувати захист від екстремальних ринкових аномалій, найважливішим є розумне та стратегічне використання для його ефективного узгодження із загальним підходом до торгівлі.
Як установити ціновий захист TP/SL
Крок 1. Запустіть застосунок Bybit і перейдіть на сторінку Ф'ючерси торгівлі бажаної торгової пари.
Крок 2. Натисніть на еліпс у верхньому правому куті та виберіть Налаштування торгівлі.
Крок 3. Ви можете активувати/деактивувати параметри залежно від особистих уподобань.
Примітка: Якщо ви хочете застосувати ціновий захист до всіх символів, виберіть Застосувати для всіх контрактів.
Функцію цінового захисту увімкнено! Ви повинні отримати повідомлення електронною поштою, якщо ваш TP/SL не активовано через ціновий захист TP/SL.