Для трейдеров важно знать, как рассчитывать прибыль и убытки, прежде чем размещать ордер. Ниже приведено руководство, которое поможет вам лучше понять взаимосвязь между различными переменными и расчётами прибыли и убытков. Обратите внимание, что расчёты по всем бессрочным USDC контрактам производятся в USDC.
Средняя цена входа
Средняя цена входа по бессрочному USDC контракту — это средневзвешенная цена вашей позиции в течение текущего цикла расчётов, на которую влияет увеличение размера позиции. В конце каждого цикла расчётов цена маркировки на момент расчёта становится новой средней ценой входа.
Формула
Средняя цена входа = общая стоимость сессии / общий размер сделки
Общая стоимость сессии = (цена открытия 1 × размер сделки 1) + (цена открытия 2 × размер сделки 2)
Пример
Трейдер А удерживает лонг-позицию на 0,5 BTC с ценой открытия 50 000 USDC. Полагая, что цена BTC продолжит расти, трейдер А решает увеличить лонг-позицию, открыв ещё одну на 0,8 BTC по цене открытия 51 000 USDC.
Общая стоимость сессии = (50 000 × 0,5) + (51 000 × 0,8) = 65 800 USDC
Средняя цена входа = 65 800 / (0,5 + 0,8) = 50 615,38 USDC
Нереализованный P&L
Нереализованный P&L — это текущая прибыль или убыток по открытым позициям при расчёте сессии. В зависимости от направления вашей позиции (лонг или шорт) формула для расчёта нереализованной прибыли и убытков будет отличаться. Нереализованный P&L будет обновляться каждые восемь (8) часов во время расчёта.
Лонг-позиция
Формула
Нереализованный P&L = (текущая цена маркировки − средняя цена входа) × размер позиции
Пример
Трейдер B удерживает лонг-позицию на 0,6 BTC со средней ценой входа 55 000 USDC. Когда цена маркировки составляет 58 000 USDC, нереализованная прибыль и убыток составят (58 000 − 55 000) × 0,6 = 1800 USDC.
Шорт-позиция
Формула
Нереализованный P&L = (средняя цена входа − текущая цена маркировки) × размер позиции
Пример
Трейдер C удерживает шорт-позицию на 0,2 BTC со средней ценой входа 53 000 USDC. Когда цена маркировки составляет 54 000 USDC, нереализованная прибыль и убыток составят (53 000 − 54 000) × 0,2 = −200 USDC.
ROI
Рентабельность инвестиций (ROI) — это показатель, используемый для оценки эффективности ваших инвестиций.
Лонг-позиция
Формула
ROI = [(цена маркировки − цена открытия) × размер позиции / начальная маржа] × 100%
Начальная маржа = размер позиции × цена открытия / кредитное плечо
Пример
Вернёмся к случаю трейдера B, который удерживает лонг-позицию на 0,6 BTC с ценой открытия 55 000 USDC. Когда цена маркировки составляет 58 000 USDC, нереализованная прибыль и убыток составят 1800 USDC [(58 000 − 55 000) × 0,6].
Предположим, что трейдер B использует кредитное плечо 10x:
Начальная маржа = 0,6 × 55 000 / 10 = 3300 USDC
ROI = (1800 / 3300) × 100% = 54,545%
Шорт-позиция
Формула
ROI = [(цена открытия − цена маркировки) × размер позиции / начальная маржа] × 100%
Начальная маржа = Размер позиции × Цена открытия / Кредитное плечо
Пример
Вернёмся к примеру с трейдером C, который удерживает шорт-позицию в 0,2 BTC с ценой открытия 53 000 USDC. Когда цена маркировки составляет 54 000 USDC, нереализованная прибыль и убыток составят −200 USDC.
Предположим, что трейдер C использует кредитное плечо 10x:
Начальная маржа = 0,2 × 53 000 / 10 = 1060 USDC
ROI = (−200 / 1060) × 100% = −18,868%
Realized P/L
Realized P/L включает в себя реализованный P/L при расчёте, закрытые позиции, комиссии за финансирование и торговые комиссии.
Читать далее
Механизм расчёта по сессиям для бессрочных USDC контрактов
Бессрочные и фьючерсные контракты: Подробнее о комиссиях
Расчёт комиссии за финансирование
Формула
Realized P/L = P&L позиции - реализованные торговые комиссии и комиссии за финансирование + реализованный P/L при расчёте
P&L позиции (лонг) = (Цена выхода - Средняя цена входа) × Размер позиции
P&L позиции (шорт) = (Средняя цена входа - Цена выхода) × Размер позиции
Пример
Чтобы проверить историю P&L позиции, трейдеры могут перейти по ссылке. Для получения более подробной информации об общем реализованном P&L и изменениях баланса кошелька см. журнал транзакций.